Refinanciar conviene si te quedas más allá del mes de equilibrio y pierde dinero si te vas antes. La bajada de tasa es el anzuelo; el tiempo que de verdad conservas el préstamo es la decisión.
Cómo leer el punto de equilibrio
El ahorro mensual es simplemente el pago viejo menos el nuevo, sobre el mismo saldo. Los costos de cierre se pagan el primer día, así que la refinanciación pierde dinero hasta que el ahorro acumulado los supera. Divide uno entre otro y tienes el mes de equilibrio; si te quedas más allá, paga; si te vas antes, no.
Sé honesto con el horizonte. Para alguien que quizá venda en tres años, el equilibrio pesa mucho más que la tasa, porque una refinanciación que equilibra en el cuarto año nunca se recupera para él.
La fórmula
Ambos pagos usan la fórmula estándar de amortización sobre el saldo actual. Mes de equilibrio = costos de cierre ÷ ahorro mensual, redondeado hacia arriba. Beneficio neto = (pago viejo − pago nuevo) × meses del plazo − costos de cierre. Cuando la tasa nueva no es más baja, el ahorro es negativo y la calculadora no reporta ningún equilibrio — refinanciar a una tasa más alta nunca se paga a sí mismo sobre el mismo saldo.
La trampa del reinicio del plazo
Una refinanciación a 30 años cinco años después de tu préstamo reinicia el reloj: cuota más baja, pero diez años extra de pagos al final. La comparación de cuotas aquí es honesta en tasa y costo, pero no en plazo — si refinancias a un plazo más largo del que te queda, compara también las filas de costo total, y considera un plazo nuevo más corto que conserve tu fecha original de liquidación.
Preguntas frecuentes
¿Cuánta bajada de tasa justifica refinanciar?
No hay regla fija: depende del saldo, los costos y cuánto tiempo conservarás el préstamo. La tradicional "regla del 1%" ignora los tres factores. Compara el mes de equilibrio con el tiempo que de verdad estarás en la vivienda; si es menor, la respuesta es no.
¿Las refinanciaciones sin costo son gratis de verdad?
Los costos se mueven, no desaparecen: el prestamista cobra una tasa más alta a cambio de cubrir el cierre. Puede ser un buen trato si quizá te mudas pronto — el equilibrio llega de inmediato y no tocas tus ahorros — pero la tasa extra corre durante toda la vida del préstamo.
¿Conviene acortar el plazo al refinanciar?
Si la cuota aún cabe en tu presupuesto, un plazo más corto suele pagar enormemente: la tasa de los préstamos a 15 años es más baja y el interés ahorrado sobre el plazo a menudo multiplica varias veces los costos de cierre. El ahorro mensual será negativo — la cuota sube — pero lo que hay que comparar es el beneficio neto sobre el plazo.